Modèle de prévision et d'identification de l'instabilité financière

Cette recherche est motiv e par les conditions d'incertitude qui caract risent aujourd'hui l'environnement conomique et financier des march s mergents, en particulier pour l'Argentine, le Br sil, le Chili et le Mexique: Argentine, Br sil, Chili et Mexique. Un instrument op rationnel, pratique et fonctionnel d'"alerte pr coce" (r cession ou expansion) est d velopp pour estimer la probabilit d'instabilit et la vuln rabilit financi re locale. Il utilise des mod les de pr vision non lin aires et quilibres multiples de troisi me g n ration. La strat gie de mod lisation comprend une analyse de racine unitaire et une coint gration des variables macro conomiques cl s, ce qui permet d'obtenir un meilleur niveau de fiabilit des variables inclure, c'est- -dire d'identifier les variables qui sont plus efficaces pour des raisons de causalit que de hasard, tout en vitant d'inclure uniquement celles qui ont un r2 fallacieux. Les mod les de choix discret probit, logit, dynamique et d' quilibre multiple sont utilis s. Il s'agit d'un texte d'int r t pour les lecteurs qui s'int ressent ce sujet int ressant et actuel, qui constitue un sujet d'analyse vaste et prometteur.